小故事系列：谈谈在交易中的画蛇添足

 

 

这次谈的是优化。

熟悉我的朋友都知道，我是信赖趋势跟踪策略的。

为什么呢？因为他很简单，好理解，好复制，就是做起来有点难受……其实习惯了也还好。

但凡是趋势策略，效果都差不多，在类似的周期上捕捉类似的行情，能不一样吗？不管是通过什么方式来实现的，只要能实现，都大差不差。

所以，当你已经拥有了一个稳健的趋势交易体系，是否还需要精细的打磨？

我认为，有可能适得其反。

 

1

交易是一个系统工程。什么叫系统工程？我们看看钱学森老爷子是怎么说的：

根据这个定义，交易系统的构建当然是一个系统工程，它其中包括了开平仓、加减仓、资金管理、风险控制、信号执行、资金曲线控制、心理调适等多个部分。这些部分相互关联，相互依赖，组合成具有辅助交易功能的有机整体。

交易系统本身所从属的更大的系统，是什么？——财富管理。

投资也好，交易也罢，不管用什么名次，本质是在做财富管理。

不同的投资主体在管理自身的财富时，有不同的投资目的，你是个人，还是机构，还是现货企业？做投资、做交易的目的当然是不同的，或者是为了改善生活，或者是为了改变命运，或者是为了扩大资金管理规模，或者是为了让企业平稳运行。

我们这里不讨论机构和企业，就说个人——期货交易、股票投资是个人财富管理的一部分。

财富管理包括薪金收入、家庭保险、养老基金、投资理财等多个部分。

财富管理所从属的，是个人生涯规划。

一个人的生涯规划也是一个系统，而且是个大系统，包括健康、教育、家庭、事业、财富、子女教育、社会责任等多个组成部分，或者说多个子系统，这些子系统之间，也是相互联系，相互依赖的。

废话这么多，是想说，系统是层层嵌套的，如果你不能站在大系统的顶层，做一个综合的思考、统筹的安排，那么，就得不到最佳答案（不是理论上的最佳，是最适合你的，这就是最佳）。

系统工程所追求的目标，不是局部的最优，而是整体的最优，这是一个至关重要的思维要点！

2

当你要买车的时候，你会考虑自己的本金、社会地位、形象、用途，综合考虑之后再决定。

有的家庭，为了买一台车，会连续看几个月的资料，跑多家4S店，反复商量再做决策。

而在财富管理上却不会这么谨慎，具体到期货、股票的投资上，更是“率性而为”。

这是一种不负责任的态度，对自己，对家庭，都不负责任。

最近股票行情很好，我身边有朋友把家里所有流动现金都投入股票账户去了：干一票大的！

在我看来，不管行情有多好，赚钱的确定性有多高（也许没那么高），都不值得这样做。

股市能创造财富，也能消灭财富。

她有两面，只不过常常把自己不好的一面藏起来，让你看不见。

什么叫成熟老练？就是始终能看到事物的两面性，而且知道两面之间的关联性、可转换性。

然后做好两手准备。

人在年轻的时候，难免偏激，视野之中是非黑即白的。

等到了一定的阅历，就能看到太极，生活到处都是太极，这就是中华世界观的精髓。

3

我听说，丰田汽车崇尚中庸哲学，比如说卡罗拉，全球都卖的很好，销量始终排在前列，但是仔细考察一下，发现它各个方面都不是最好的。论运动比不了AA，论舒适比不了BB，论越野比不了CC，论安全比不了XX，但是综合起来，他是最具有普适性的，适合广大人民群众。

其实交易系统也是这样。

最好的开仓信号，最好平仓信号（最好的止损，最好的止盈），最好的仓位动态管理，最好的机会发掘……最后综合起来，互相配合之后，是不是一定会最好？

不一定。

为什么呢？正如前文所述，各个部分之间是相互联系的，因此，会相互影响，也会相互制约。

牵一发而动全身。

发动机换了，转向系统要不要换？

转向换了，避震要不要换？

以此类推，最后各个部分都不得不调整一下，以适应其中一部分的改变。

最终，还要保持整体效果的协调，最好是提升——这也是废话，如果不提升，费这劲干啥？

“调校”，这个词，真的太好了（幸亏不是调教）。

调校是一份非常专业、细致的工作，国产车做了这么多年，三大件基本已经没问题了，看数据也都不错，实际上开起来，比起国际先行者还是有差距。跟国内专业人员的缺乏有关。

同理，交易系统的调校，也是非常吃功夫的，非专业认识，往往：事倍功半——有可能，费了好大力气，整体效果还是衰减了！

默默流泪……

4

趋势系统靠的不是精准，通常胜率不高，趋势系统有个特点：善于自我否定。

表现在：1、止损很利索；2、反手不打怵。

说白了，就是适应能力比较强——物竞天择，适者生存。

我们不是最聪明的，不是最强壮的，我们还想要活下去，怎么办？——靠站队。

古人云：识时务者为俊杰。谁牛逼，我们就跟谁混！——多空，并不是一个需要纠结的问题。

利维摩尔说过，凡事皆有两面，而股市不然，他只有一面，就是对的那一面。

这句话颇具禅意，耐人寻味。

在凡人眼里，股市、期市实际上总是有两面：符合我预期的，和不符合我预期的。换句话：和我想的一样，还是不一样。在这个思维习惯中，有个前提，那就是我很牛逼，我基本上是对的，所以如果市场和我不一样，市场是有问题的（喂，网管！市场坏了，麻烦修一下！）。

利维摩尔的意思翻译过来，其实就是：要以市场的观点为我的观点，如此，我永远和市场同一观点。

所以，趋势系统的精髓是什么呢？是适应性。说白了，就是自我否定的效率。

当情况发生变化的时候，我们要发扬“实事求是”的态度，错了，就改。

这个过程中，无效的耗损越少，就越好，效率高，就能够以快打慢。

那么，什么样的东西效率高呢？

我能想到的最好的例子，就是这个东西。

简以制胜。

 

5

当你已经拥有一个具备盈利能力的体系，要小心地对其进行优化。

我不想抬杠，并不是说，我否认任何优化的效果。

如果你具有强大的研发能力，或者拥有高水平的“调校”团队，当然尽可以去做。

只是从个人投资者的角度讲，我觉得，整天沉浸在对系统的小修小补，大概率是无济于事的。

带来的负面效应是整天沉浸在毫无意义的劳动中，为不能达到自己的理想状态，而纠结、痛苦、焦虑，为不知道自己这样或那样调整到底对不对，而辗转反侧（看看知乎上这些提问就知道了）。

比如说，我前面写过一个《转圈圈的人》，我觉得，加减仓、二次进场的问题已经把他逼成精分了，10年的时光啊！——能不能索性就把这个问题从系统里剔除？仓位一步到位，移动止损放大，干就是了。

我们是做交易的，不是搞科研的。

系统能盈利，靠的不是细节的完美，而是靠整体的协调！

硬核一点。